推奨されます, 2022

エディターズチョイス

プライベートエクイティとヘッジファンドの違い

富裕層の個人または企業が、非公開であるか、またはいかなる証券取引所にも上場されていない企業に投資する場合、これはプライベートエクイティと呼ばれます。 一方、 ヘッジファンドは、さまざまな戦略やテクニックの助けを借りて、さまざまな富裕層の個人または企業のお金をさまざまな金融商品にプールして、良いリターンを生み出す一種のミューチュアルファンドを意味します。

プライベートエクイティもヘッジファンドも、認定投資家にアプローチする投資ファンドの形式で、LLP(Limited Liability Partnership)またはLLC(Limited Liability Company)として設定されています。 記事の抜粋では、ヘッジファンドとプライベートエクイティの間のすべての重要な違いについて説明しています。

比較表

比較基準未公開株ヘッジファンド
意味プライベート・エクイティとは、非公開企業におけるプライベート・エクイティ会社の所有持分を示す自己資本を指す。ヘッジファンドとは、さまざまなリスク管理手法を使用してさまざまな金融商品に投資するために、投資家の資金をプールする投資手段のことです。
関与するリスクもっと少なく比較的高い
目的中小企業や病気の企業を買収し、業績を向上させ、その後より高い価格で売却すること。より少ない時間で最大の収益を得るため。
に集中する長期的な利益の可能性短期的な利益の可能性
投資企業への直接投資流動性の高い資産への投資

プライベートエクイティの定義

簡単に言えば、プライベート・エクイティとは、プライベートにエクイティを上げることです。 公募されていない会社、またはレバレッジド・バイアウトを採用することによって業績が低迷している会社への投資が、富裕層の個人、機関投資家、大学基金、年金基金、銀行および保険会社などによって行われる場合、それは未公開株。

これは未登録の投資方法であり、さまざまな投資家が会社に対する相当の関心と支配を所有することを目的として彼らのお金をプールしています。 その目的は、当初の投資額よりも高い価格で後日販売するために、経営の変更、業務の近代化などを行うことによって業績を改善し、その価値を高めることです。 投資家は通常、生涯を通じて特定の金額をファンドに投資することを約束します。

それはベンチャーキャピタルと成長資本の両方を含みます。 ベンチャーキャピタルは、初期の段階でベンチャーキャピタリストが中小民間企業に投資した資本であり、成長資本は、拡大のために既存の大企業に供給された資金を指します。

ヘッジファンドの定義

一般に公開されているのではなく選択された顧客にのみ提供されている民間投資ビークルはヘッジファンドと呼ばれます。 それは、指定されたレベルのリスクに対して良いリターンを生み出すための様々な投資手法の助けを借りて、それを様々な証券に投資するために、裕福な投資家の資金をプールします。

ヘッジファンドは投資運用会社によって専門的に管理されています。 市場が低迷したときに資本を維持するために戦略的なショートポジションを保持することを可能にする公的に投資されているミューチュアルファンドと比較して、規制が軽いファンドです。

ヘッジファンドは広範囲に計画され管理された投資ポートフォリオであり、それは良いリターンを生み出すために現代の投資戦略の範囲を使用します。 戦略には、国内および国際市場でのレバレッジ、ロング、ショートポジションが含まれます。

プライベートエクイティとヘッジファンドの主な違い

以下に、プライベートエクイティとヘッジファンドの違いについて説明します。

  1. プライベート・エクイティは、非公開会社が純資産の高い個人や企業、大規模機関投資家などから持ってきた投資ファンドとして理解することができます。対照的に、ヘッジファンドは集団投資ビークルを暗示します。投資戦略を使用して、さまざまな証券に投資する。
  2. プライベートエクイティの主な目的は、小規模で経済的に苦痛を感じている企業を買収し、さまざまな戦略を採用し、その後非公開またはIPOを通じて利益を上げることで業績を向上させることです。 反対に、ヘッジファンドの基本的な目的は、最大のリターンを生み出すことです。
  3. プライベートエクイティとヘッジファンドの両方がより安全な投資のためのハイリスク投資を無効にするので。 ヘッジファンドはごく短期間で最大限のリターンを得る傾向があるため、プライベートエクイティと比較してヘッジファンドのリスクレベルは高いです。
  4. プライベートエクイティの場合、資金はプライベート企業のエクイティと債務に再投資されるため、資金は最低3年から5年の期間固定されます。 反対に、ヘッジファンドは短期間で流動資産に投資されます。
  5. プライベートエクイティでは、投資はプライベート会社を購入することによって直接会社に行われます。 逆に、ヘッジファンドでは、投資は流動性の高い資産に行われ、株式、債券、通貨、裁定取引などのように容易に現金に変換されます。

結論

概して、プライベート・エクイティ投資は、対象事業体の非流動資産への長期投資に向けられています。 逆に、ヘッジファンドは短期の流動資産に集中しており、これは容易に現金に転換でき、事業を直接支配することはできません。

Top